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橫琴粵澳深度合作區首單!珠光集團成功發行13.51億元CMBS
發表時間:2025-09-17
來源:珠光集團
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9月17日,珠海市珠光集團控股有限公司(以下簡稱珠光集團)下屬公司——珠海大橫琴集團有限公司(以下簡稱大橫琴集團)作為原始權益人及增信機構,成功在上海證券交易所發行“廣發-橫琴國際商務中心資產支持專項計劃”,項目發行規模13.51億元,期限18年(3+3+3+3+3+3),優先級證券獲AAA評級,發行利率 2.60%。本項目是橫琴粵澳深度合作區首單不動產資產支持證券(CMBS)產品,實現了橫琴粵澳深度合作區資本市場創新融資領域“零的突破”。

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本次CMBS成功發行,打通了珠光集團不動產盤活的標準化途徑,形成了“投資-增值-再投資”的良性循環體系,也為珠光集團探索出了“投、建、營、融”一體化的可持續發展新模式,為未來盤活存量資產、優質資產資本化路徑做好示范工作。

本項目原始權益人和增信機構均為大橫琴集團,大橫琴集團已獲得新世紀的AAA主體評級,并已多次在資本市場成功發行中期票據、公司債券,獲得了資本市場廣泛認可。本項目發行時間點恰逢債市低迷,能夠逆市發行成功,再次證明了資本市場對大橫琴集團的高度認可。

本項目以橫琴國際商務中心一期的優質辦公及商業物業作為底層資產。橫琴國際商務中心項目位于橫琴口岸核心商圈,總建筑面積約65萬平方米,分兩期開發,集辦公、商業、酒店等多元業態于一體。作為珠海市及合作區標志性的總部經濟載體,一期項目已吸引萬達商管、京東集團、唯品會、華彬集團、小紅書、嗶哩嗶哩、京東集團、BOSS直聘、閱文集團等約60家知名企業入駐,2024年度納稅累計突破60億元。

此次發行不僅是珠光集團創新資產管理的里程碑,更是珠海市深化國企改革、提升金融服務實體經濟能力的典型案例。通過本次實踐,珠光集團對資產結構進行進一步優化,提升資金循環效率。未來,珠光集團將繼續探索資產證券化、REITs等創新路徑,持續提升資產運營能力與資本運作水平,為國有資產保值增值注入新動力。


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